Livingstone calibra el mercado y lidera la venta de Engineered Specialty Products
Livingstone se complace en anunciar la venta de Engineered Specialty Products, Inc. (“ESP” o la “Compañía”), una compañía en cartera de Tonka Bay Equity Partners (“Tonka Bay”), a un comprador estratégico no revelado. Los términos de la operación no han sido revelados.
Con sede en Kennesaw, GA, ESP es un proveedor líder de instrumentación de control de procesos, incluyendo instrumentación de presión y temperatura, válvulas, sellos de diafragma y accesorios para industrias de procesos que requieren precisión y fiabilidad de importancia crítica para pruebas, mediciones, control de flujo y aplicaciones de seguridad.
Los innovadores productos de la empresa y su diversificada base de socios fabricantes, formada por unos 30 socios en todo el mundo, refuerzan su modelo de negocio diferenciado, que hace hincapié en la calidad, la rapidez, la disponibilidad y el servicio, al tiempo que ofrece casi 11.000 referencias en stock a casi 2.500 clientes.
ESP y Tonka Bay contrataron a Livingstone para llevar a cabo un proceso de venta global que generó el interés de compradores estratégicos y financieros, vendiendo finalmente a un socio estratégico altamente sinérgico.
«Desde el principio, Livingstone fue capaz de ofrecer un proceso a medida, una defensa implacable de nuestra empresa y encontrar un socio que compartiera nuestra visión para acelerar el crecimiento de ESP», señaló Brien Whitford, Presidente y CEO de ESP.
«Tonka Bay y el equipo directivo de ESP transformaron ESP durante su periodo de tenencia. Nuestro equipo de Tecnología Industrial estuvo orgulloso de haber sido seleccionado y orquestar la operación», dijo Andrew Isgrig, Socio de Livingstone. «Brien y su equipo se unieron a una plataforma dinámica de crecimiento, y estamos encantados de haberles ayudado a conseguirlo. Seguro que ESP seguirá prosperando dentro de su nueva plataforma».
David Modiano, Director de Livingstone, comentó: «Con el enfoque de Livingstone en orquestar un proceso de M&A competitivo y a la vez ágil, pudimos cerrar con éxito la operación menos de 30 días después de firmar la LOI, todo ello ofreciendo a nuestros vendedores un excelente resultado».
Livingstone cuenta con un gran historial asesorando a clientes en el sector de la Tecnología Industrial a nivel global. La operación de ESP representa la 184ª operación de Livingstone completada desde 2020 y la 62ª operación industrial global completada en el mismo periodo de tiempo, tras las ventas de ARCA a Sesami, Metaltec a Imperial Group, CIRS a Mirion, MultiCam a Kongsberg, Waterfront Brands a MPE Partners, Beranek a J&E, Lesman a Kele, LT Harnett a A&R, y Cummins Allison to Crane.
Godfrey & Kahn actuó como asesor legal, mientras que Baker Tilly prestó servicios contables relacionados con la transacción a ESP.
