Metro Physical & Aquatic Therapy se ha asociado con U.S. Physical Therapy
El equipo de Healthcare de Livingstone ha asesorado a Metro Physical & Aquatic Therapy en la venta de una participación del 50% en MSO Metro, LLC, que es la organización de servicios de gestión de la Compañía («Metro PT» o la «Compañía»), a U.S. Physical Therapy, Inc. (USPH) (NYSE: USPH).
USPH adquirió su 50% de participación en Metro PT por un precio de compra de unos 76,5 millones de dólares (71,7 Millones de €). La transacción también incluye una compensación en la que los vendedores pueden ganar hasta otros 20 millones de dólares (18,5 Millones de €) de contraprestación si se alcanzan determinados criterios de rendimiento. Metro PT genera unos ingresos anuales de 64 millones de dólares (59,17 millones de €) y un EBITDA anual de 12 millones de dólares en términos consolidados (11,1 Millones de €).
«Todo nuestro equipo está sumamente entusiasmado con esta asociación y con la oportunidad de ayudar a nuestros socios más recientes en su extraordinaria perspectiva de crecimiento para la región», dijo Chris Reading, CEO de USPH. «Michael Mayrsohn ha reunido a un equipo ejecutivo comprometido y capaz que ha demostrado su capacidad para supervisar y ofrecer una atención excepcional a sus pacientes a la vez que hace crecer Metro PT a un ritmo excepcional».
Metro PT se ha convertido en una de las mayores plataformas de fisioterapia del noreste de EE.UU., gestionando 50 clínicas ambulatorias principalmente en Nueva York, con planes de expansión a los estados vecinos. Las consultas ambulatorias de la empresa prestan servicios integrales de fisioterapia, terapia ocupacional y logopedia, mientras que Metro PT también ofrece servicios de fisioterapia a domicilio.
«Metro PT encarna todo lo que los inversores buscan en una plataforma de fisioterapia: gran densidad clínica y liderazgo en el mercado, cuidados clínicos excepcionales para una base de pacientes diversa, ejecutivos probados y alineados para el éxito futuro, y una capacidad demostrada para crecer a través de varias vías», señaló Ryan Buckley, Socio de Livingstone. «El modelo operativo diferenciado de Metro PT y sus tasas de crecimiento por encima del mercado, junto con su impresionante equipo directivo, convirtieron a la Compañía en una oportunidad de inversión muy buscada, lo que creó una significativa opción dentro de nuestro proceso de transacción».
Fundada en 1982 por Sherrie Glasser Mayrsohn, Metro PT es dirigida en la actualidad por su hijo, Michael Mayrsohn. Bajo la dirección de Michael como consejero delegado durante los últimos ocho años, la empresa ha pasado de cinco clínicas en Long Island a 50 centros en tres estados.
«Elegimos a Livingstone por su inigualable experiencia en fisioterapia, su experiencia navegando por las complejidades con empresas familiares y su incansable ética de trabajo que respalda una reputación de confianza», dijo Michael Mayrsohn, Copropietario y CEO de Metro PT. «Teníamos una visión clara para nuestra asociación y la estructura de la operación, y Livingstone superó nuestras expectativas facilitando esta emocionante asociación con USPH, la firma más respetada de nuestra industria».
USPH, fundada en 1990, gestiona aproximadamente 711 clínicas de fisioterapia ambulatoria en 43 estados. Además de poseer y explotar clínicas, USPH gestiona 39 centros de fisioterapia para terceros no afiliados, incluidos hospitales y grupos de médicos. La USPH también tiene un negocio de prevención de lesiones industriales que proporciona servicios in situ para los empleados de los clientes, incluyendo prevención de lesiones y rehabilitación, optimización del rendimiento, pruebas de empleo posteriores a la oferta, evaluaciones de la capacidad funcional para el trabajo y evaluaciones ergonómicas.
«Para Livingstone es un honor ser reconocido como el asesor de M&A más activo del mid-market en el sector de fisioterapia, ya que hemos cerrado siete operaciones de venta de fisioterapia valoradas en más de 825 millones de dólares durante los últimos tres años», añadió Mark Carl, Managing Director de Livingstone.
El equipo de Healthcare de Livingstone en Estados Unidos ha experimentado otro año de crecimiento en 2024, cerrando siete operaciones de M&A por un valor total de 700 millones de dólares en lo que va de año. Entre las operaciones de Healthcare cerradas este año destacan la venta de Destiny Dental a ProSmile (una compañía de la cartera de TriSpan), la venta de Net32 a Riverside Partners, la venta de Women’s Health Associates a Together Women’s Health (una compañía de la cartera de Shore Capital), la venta de Senior Helpers a Waud Capital, y las ventas de Access Physical Therapy y Fitness Quest a Confluent Health.
