Livingstone berät Brockway Moran bei der Refinanzierung eines Portfoliounternehmens

Livingstone, ein internationales mittelständisches M&A- und Finanzierungsberatungsunternehmen, freut sich, die erfolgreiche Refinanzierung von Turning Tech LLC (“Turning Tech” oder das “Unternehmen”), einem Portfoliounternehmen von Brockway Moran & Partners (“Brockway Moran”), bekannt zu geben. Das Finanzierungsberatungsteam von Livingstone Chicago arbeitete bei der Transaktion mit Brockway Moran zusammen und konnte eine Fremdkapitalfinanzierung von der Business Development Corporation of America (“BDCA”) einwerben.

Turning Tech wurde 2002 in Youngstown, Ohio, gegründet und ist ein führender Entwickler, Vermarkter und Vertreiber von innovativen Bildungstechnologieprodukten für die globale Hochschulbildung, Unternehmensschulungen und den öffentlichen Sektor. Zu den Produkten von Turning Tech gehören Audience Response System, Tools für die Leistungsbewertung und andere Schulungstechnologien. Die Produkte des Unternehmens ermöglichen einen adaptiven Unterricht, eine effiziente Datenerfassung und ein größeres Engagement der Schüler.

“Livingstones umfassende Erfahrung und Beziehungen im mittelständischen Finanzierungsumfeld waren ausschlaggebend für Vermittlung optimaler Konditionen und Finanzierungsbedingungen für Turning Tech. Wir freuen uns mit BDCS einen erfahrenen Finanzierungspartner für die Zusammenarbeit gefunden zu haben, der unsere Vision für das Unternehmen teilt“, kommentierte Brockway Moran Partner Larry Shagrin.

“Die Refinanzierung von Turning Tech ist ein weiteres Beispiel dafür, welchen Mehrwert unser Debet Advisory Team für Private Equity Sponsoren bei der Suche nach einer maßgeschneiderten Lösung bietet“, fügte Tom Lesch, Direktor Finanzierungsberatung von Livingstone, hinzu. Die Brockway-Beziehung ergänzt die wachsende Liste der Mandanten von Livingstone im Private Equity, darunter H.I.G. Capital, Riverside Partners, Calvert Street Capital, Sun Capital, Monomoy Capital, Prairie Capital und Wynnchurch Capital.

Brockway Moran & Partner

Brockway Moran & Partners hat über drei Private-Equity-Fonds mehr als 1,3 Milliarden Dollar Eigenkapital erworben und verwaltet derzeit die Investitionen des Brockway Moran & Partners Fund II, L.P. und des Brockway Moran & Partners Fund III, L.P. Die Portfoliounternehmen der Firma sind in den Bereichen Verbraucher, Gesundheit und Bildung tätig. Brockway Moran & Partners konzentriert sich auf Unternehmen mit erheblichen Wachstumschancen durch interne Expansion, Branchenkonsolidierung oder innovative Geschäftsstrategien. Seit 1998 hat die Firma über 75 Transaktionen abgeschlossen.

Livingstone Finanzierungsberatung

Das engagierte Debt Advisory Team von Livingstone bietet eine breite Palette an Dienstleistungen bei der Strukturierung von Finanzierungslösungen für inländische und internationale Kunden, einschließlich Unternehmen und Finanzinvestoren auf der ganzen Welt. Mit einer umfassenden globalen Präsenz verfügt Livingstone über das Know-how und die nötige Umsetzungskompetenz in einer Vielzahl von Finanzierungprodukten sowie in grenzüberschreitenden Situationen. Als unabhängige Investmentbank ist Livingstone in besonderer Weise geeignet, eine günstige Finanzierung für die Mandanten zu strukturieren. Das Unternehmen ist auf eine Vielzahl von Fremdfinanzierungsinstrumenten spezialisiert (Senior Loans, Nachrangdarlehen, Mezzanine und Wandelschuldverschreibung), um Leveraged Buyout, Management Buyouts, Refinanzierungen und Passivseitenrestrukturierungen zu unterstützen.