Livingstone a le plaisir d’annoncer que l’équipe Santé de la société a conseillé Progressive Behavioral Science (« Progressive » ou la « Société ») dans le cadre de son rapprochement avec Cultivate Behavioral Health & Education (« Cultivate »), une société en portefeuille d’Imperial Capital. Livingstone a agi en tant que conseiller financier exclusif de Progressive.
Dirigée par des cliniciens, Progressive est un fournisseur indépendant de premier plan de thérapies fondées sur l’Analyse Appliquée du Comportement (« ABA ») destinées aux personnes atteintes de Troubles du Spectre de l’Autisme (« TSA ») sur le marché du sud de la Floride. La Société fournit principalement des services de thérapie à domicile ainsi que des services complémentaires en centre, notamment des groupes de compétences sociales, des camps d’été et des programmes de jour. Progressive est fortement impliquée dans la défense des personnes aux besoins spécifiques et au sein de la communauté du sud de la Floride depuis plus d’une décennie.
La prévalence des TSA a augmenté de manière spectaculaire, récemment de près de 10 %, atteignant 1 enfant sur 54 aux États-Unis. La sensibilisation accrue et la hausse de la prévalence ont engendré une forte demande pour des soins de haute qualité.
« Nous sommes ravis de nous associer à Cultivate pour accélérer la croissance de la Société et renforcer la position de Progressive au sein de notre communauté, tout en apportant notre culture d’excellence et notre approche centrée sur le client et le clinicien à un plus grand nombre d’enfants et de familles dans le besoin », a déclaré Maria Arizmendi, fondatrice de Progressive. « L’expérience de Livingstone dans le secteur a été déterminante pour nous former et nous préparer à un processus de cession. L’équipe de Livingstone a fourni à notre structure agile et dirigée par des praticiens les ressources et le soutien nécessaires pour nous permettre de rester concentrés sur les besoins de nos clients et de nos thérapeutes pendant cette période sans précédent. »
« Nous avons travaillé main dans la main avec Maria pour comprendre les caractéristiques uniques de Progressive et valoriser au mieux ses opportunités, tout en concevant un processus visant à maintenir la dynamique jusqu’au closing dans un environnement macroéconomique très complexe », a déclaré Jim Moskal, Partner chez Livingstone. « Mettre en avant les atouts et les opportunités de croissance reste essentiel pour les prestataires de petite taille en forte croissance afin de valoriser les investissements récents, le développement réalisé et les performances futures attendues, en particulier lors de la réalisation d’une opération dans un contexte de marché globalement marqué par la COVID-19. »
« Progressive est un parfait exemple illustrant la valeur apportée par Livingstone à ses clients, notamment aux entreprises patrimoniales et contrôlées par leurs fondateurs », a ajouté Mark Carl, Director chez Livingstone. « Notre expertise sectorielle pointue, notre connaissance du marché en temps réel, nos équipes expérimentées, nos analyses stratégiques fondées sur les données ainsi que notre approche souple et créative de la structuration d’opérations ont permis de donner un résultat remarquable pour l’ensemble des parties. »
Progressive constitue la troisième opération récente et réussie de Livingstone dans le secteur de la santé comportementale, après les cessions de Total Spectrum, l’un des principaux fournisseurs de thérapies ABA, à LEARN Behavioral, et de Broadstep Behavioral Health, un prestataire de premier plan de services aux personnes présentant des déficiences intellectuelles ou du développement, au fonds Double Impact de Bain Capital. Cette transaction la plus récente marque la 20e opération de Livingstone dans le secteur de la santé depuis 2018.
