Livingstone è lieta di annunciare la stimolante partnership tra KGPCo, cliente di lunga data di Livingstone, leader nei servizi di infrastruttura per le telecomunicazioni e nella distribuzione di prodotti negli Stati Uniti, e Circet, il più grande fornitore di servizi per reti di comunicazione in Europa. Circet è supportata dal suo management e dal fondo londinese Intermediate Capital Group (ICG). Livingstone ha agito come consulente finanziario esclusivo di KGPCo.
L’unione tra la presenza consolidata di Circet nei servizi per infrastrutture di rete in Europa e l’ampia offerta di servizi e soluzioni di supply chain di KGPCo negli Stati Uniti crea uno dei più grandi fornitori di servizi di infrastruttura di rete nei mercati delle telecomunicazioni del Nord America e dell’Europa, con un fatturato globale combinato di $ 3,1mld nel settore dei servizi infrastrutturali. Questo dato esclude il fatturato della divisione di gestione della supply chain e distribuzione di prodotti di KGPCo.
KGPCo e Circet attualmente supportano i più grandi fornitori di servizi di telecomunicazione integrata in Nord America ed Europa, grazie a oltre 13.000 dipendenti, più di 200 strutture regionali e decenni di esperienza e fiducia, apportando un valore significativo ai clienti, ai fornitori e all’intero settore.
Circet ha acquisito una quota di maggioranza in KGPCo Services (precedentemente BlueStream Professional Services) insieme ai fondatori di KGPCo (la famiglia Putrah) e al team di gestione. Grazie a questa partnership, KGPCo Services potrà accelerare la propria espansione nel settore dei servizi per le infrastrutture di comunicazione in Nord America, concentrandosi su progettazione, ingegneria, costruzione e manutenzione delle reti cablate e wireless. Circet apporterà la sua esperienza nella gestione di grandi progetti di infrastrutture di rete, in particolare nella costruzione di reti in fibra ottica, settore in cui ha maturato una vasta competenza grazie alle operazioni di espansione in tutta Europa.
Circet e KGPCo sono ben posizionate per ottenere una forte crescita organica, grazie alla crescente domanda negli Stati Uniti per la diffusione della fibra ottica (FTTx), delle reti wireless (5G) e delle soluzioni cloud. Inoltre, con il supporto di ICG come partner finanziario, la partnership potrà implementare ulteriori strategie di crescita esterna.
Per rafforzare ulteriormente la collaborazione tra Circet e KGPCo, Circet è diventata anche azionista di minoranza nella divisione di supply chain e distribuzione di prodotti di KGPCo (branded KGPCo), che continuerà a offrire servizi avanzati di logistica, approvvigionamento di prodotti, ingegneria cloud e servizi di integrazione. Nonostante l’operazione, KGPCo mantiene il suo status di Women’s Business Enterprise (WBE). Circet e KGPCo continueranno a sfruttare l’esperienza consolidata di KGPCo nella supply chain per offrire ai clienti un approccio combinato e integrato di prodotti e servizi chiavi in mano, altamente efficiente e unico nel settore.
“KGPCo ha dimostrato una lunga storia di crescita organica e tramite acquisizioni, che ha portato l’azienda a una posizione di leadership in un settore in forte espansione. Questa partnership consentirà a KGPCo di accelerare le proprie iniziative di espansione globale con il supporto di un partner finanziario solido e con esperienza in un settore in rapida evoluzione come quello delle infrastrutture di telecomunicazione” ha commentato Ryan Buckley, Partner di Livingstone.
Negli ultimi 15 anni, Livingstone ha supportato KGPCo in numerose operazioni trasformative, tra cui l’acquisizione di Embarq Logistics da Embarq Corporation (ora Lumen Technologies), la divisione di servizi professionali di TE Connectivity (NYSE: TEL), gli asset canadesi di Hutton Communications e TriNet Communications.
Questa operazione rappresenta un ulteriore successo nella lunga lista di operazioni concluse da Livingstone nel settore delle infrastrutture di telecomunicazione e dei servizi essenziali. Negli ultimi 36 mesi, Livingstone ha concluso circa 20 operazioni nel settore, tra cui quasi 15 operazioni per il gruppo vitronet negli ultimi 30 mesi e quattro acquisizioni per il gruppo Amadys negli ultimi 15 mesi.
Felhaber Larson ha fornito consulenza legale a KGPCo, mentre Deloitte ha curato i servizi contabili. Lazard ha agito come consulente finanziario e Kirkland & Ellis LLP come consulente legale di Circet.
