Il team Debt Advisory di Livingstone ha annunciato con successo la raccolta di finanziamenti per JD Norman Industries, Inc. da Bank of America e Medley Capital Corporation. L’operazione segue due precedenti finanziamenti organizzati da Livingstone per JD Norman, supportando l’azienda nel rafforzamento e nell’espansione delle sue attività internazionali.
Questo ultimo accordo consente alla società di consolidare la propria presenza in Messico attraverso l’acquisizione di EPTEC S.A. De C.V., un avanzato stabilimento di lavorazioni meccaniche di precisione che fornisce una vasta gamma di prodotti complessi agli OEM e ai fornitori Tier 1 del settore automotive. Con sede ad Addison, Illinois, JD Norman è un produttore diversificato di componenti e sistemi metallici, con operazioni negli Stati Uniti, in Messico, Canada e Regno Unito.
La combinazione tra JD Norman ed EPTEC crea una piattaforma internazionale per la produzione di componenti metallici, con forti sinergie e opportunità di cross-selling per proseguire il percorso di crescita dell’azienda.
Justin Norman, Presidente e CEO di JD Norman, ha dichiarato: “Avendo già collaborato con Livingstone in passato, eravamo certi che comprendessero la complessità multi-giurisdizionale dell’operazione e fossero in grado di gestire questa operazione transfrontaliera in tempi rapidi. Il team ha aggiunto valore durante l’intero processo, assicurandoci la liquidità necessaria sui nostri asset esteri per supportare i nostri piani di crescita.”
Tom Lesch, Director di Livingstone Chicago, ha aggiunto: “Lavorando a stretto contatto con il management, siamo riusciti a strutturare il finanziamento in modo tale che JD Norman ottenesse liquidità sui propri asset di capitale circolante in giurisdizioni che tradizionalmente presentano difficoltà per i finanziatori. Le linee di credito forniscono un’elevata liquidità e flessibilità, elementi essenziali per sostenere i piani di crescita futuri dell’azienda.”
L’operazione per JD Norman si aggiunge alla crescente lista di operazioni di Debt Advisory di Livingstone, con 11 operazioni di raccolta fondi completate negli ultimi 12 mesi.
