Il team globale Industrial di Livingstone ha assistito gli azionisti di Jupiter Aluminum Corporation, operatore statunitense di laminatoi in alluminio, nell’acquisizione del produttore spagnolo di alluminio Grupo Valenciana de Aluminio Baux (Baux), incluse le controllate Bancolor Baux, SLU e Compañía Valenciana de Aluminio Baux, SLU. I termini dell’operazione non sono stati resi noti.
“Il team di Livingstone ha svolto un lavoro eccellente. Ci hanno guidato attraverso un processo complesso, che ha combinato la strutturazione di due linee di credito in diverse giurisdizioni con la gestione di un processo competitivo di acquisizione, portato a termine con successo.” ha dichiarato Paul-Henri Chevalier, Presidente di Jupiter Aluminum. “Le loro conoscenze, capacità organizzative e portata globale ci hanno consentito di concludere l’operazione in tempi limitati. Li ringraziamo per il loro supporto prezioso.”
Fondata nel 1992 e con sede a Hammond, Indiana, Jupiter gestisce un laminatoio di alluminio, riciclando rottami di alluminio in coils destinati ai mercati dei prodotti edilizi, agricolo, automobilistico e distributivo. Oltre ad aver installato sistemi di controllo delle emissioni in ciascuno dei forni utilizzati per la fusione dei rottami, Jupiter ha sviluppato una propria tecnologia oxy-fuel per ridurre ulteriormente le emissioni, portando l’efficienza operativa e ambientale dell’azienda a livelli di riferimento per l’industria.
Con sede a Paterna, Spagna, Baux è uno dei primi cinque operatori europei nella fusione, laminazione e produzione di coils per il settore dei prodotti laminati piani in alluminio. L’azienda fornisce prodotti di qualità premium in tempi altamente competitivi a clienti in 12 paesi su tre continenti. Con un organico di 330 persone distribuite in quattro sedi, Baux genera un fatturato annuo superiore a 141 milioni di dollari.
La forte complementarità strategica tra le due società riguarda gli impianti, i mercati serviti e l’attenzione al servizio clienti. L’acquisizione accelera le iniziative di crescita internazionale di Jupiter, favorendo l’ingresso in nuovi mercati con capacità, prodotti e competenze a valore aggiunto.
“Siamo entusiasti di aver concluso questa operazione per Jupiter. L’eccellente reputazione di Baux e l’alta qualità dei suoi prodotti l’hanno resa un obiettivo di acquisizione molto attraente. Le dimensioni e gli aspetti cross-border di questa operazione hanno permesso al nostro studio di sfruttare appieno le nostre capacità globali, mettendo in evidenza la nostra esperienza nei servizi di advisory per acquisizioni e raccolta di capitali, al fine di ottenere un risultato così positivo.” ha commentato Ximo Villarroya, Partner di Livingstone Spagna.
Michael Jenny, Managing Director di Livingstone Chicago, ha aggiunto: “Siamo stati lieti di lavorare con il team di Jupiter su un’operazione cross-border così trasformativa. L’acquisizione di Baux amplia in modo significativo la portata e la profondità delle due società combinate in molteplici mercati, posizionando al contempo Jupiter per una crescita futura ulteriore.”
Il completamento di questa operazione dimostra la capacità di Livingstone di essere un partner di valore per gli acquirenti strategici alla ricerca di opportunità sui mercati internazionali.
Livingstone ha agito in qualità di advisor finanziario esclusivo di Jupiter Aluminum Corporation. Quáter Abogados ha assistito la società come consulente legale.
