Une équipe de conseil intégrée sino-allemande de Livingstone a conseillé en exclusivité la cession de 100 % des actions d’apt Group, Monheim/Rhein, à Inner Mongolia Mengtai Group Co., Ltd., Ordos (Chine). Dans le cadre d’un processus de vente international structuré et concurrentiel organisé par Livingstone, le groupe chinois Mengtai Group s’est imposé comme l’acquéreur final. Les détails de la transaction ne sont pas divulgués.
Acteur majeur de l’industrie européenne de l’aluminium, apt Group fabrique et transforme des profilés en aluminium de haute qualité sur quatre sites, employant 1 000 personnes pour un chiffre d’affaires d’environ 250 millions d’euros (280 millions de dollars US). L’entreprise fournit des clients renommés dans divers secteurs, notamment le bâtiment, l’architecture, les transports, l’automobile et l’équipement industriel, dans plusieurs pays dont l’Allemagne, les Pays-Bas et la Belgique.
La valeur ajoutée s’étend de la co-ingénierie, du filage (extrusion) de l’aluminium, de l’usinage mécanique au traitement de surface et à l’assemblage de composants prêts à monter. Avec une capacité d’extrusion de près de 80 000 tonnes de profilés en aluminium sur ses sites de Monheim et Roermond (NL), ses propres installations d’anodisation et de thermolaquage à Monheim, Roermond (NL) et Eckental représentant une capacité annuelle de 6 millions de m², et une capacité d’usinage mécanique d’environ 15 000 tonnes, apt Group compte parmi les plus grands fabricants d’Europe. L’entreprise emploie près de 1 000 personnes et réalise un chiffre d’affaires d’environ 250 millions d’euros.
Fondé en 2001 par AO Fengting, le groupe familial Mengtai Group figure parmi les dix plus grandes entreprises privées de Mongolie-Intérieure. Basé à Ordos, Mongolie-Intérieure (Chine), comptant plus de 5 000 employés et enregistrant un chiffre d’affaires d’environ 2,0 milliards d’euros (2,2 milliards de dollars US) en 2019, Mengtai est actif dans les domaines du charbon, de l’électricité et du chauffage urbain, ainsi que dans la production d’aluminium primaire avec une capacité de production annuelle pouvant atteindre 500 000 tonnes par an.
Ces dernières années, la famille Ao a impulsé la transformation de l’entreprise en un conglomérat diversifié axé sur les activités en aval pour le marché chinois. À la suite de la transaction, l’équipe de direction actuelle continuera de gérer les activités opérationnelles quotidiennes d’apt Group. La famille Ao exprime sa confiance envers l’équipe de direction européenne locale et, en tant qu’actionnaire financièrement solide, soutiendra la poursuite de la croissance et de l’internationalisation d’apt Group.
AO Fengting, fondateur et président de Mengtai Group, déclare : « L’acquisition d’apt Group nous permet de renforcer encore l’expertise de transformation de l’aluminium de notre groupe en pleine croissance. Nous prévoyons de consolider apt Group en Europe et d’apporter un soutien étroit à l’équipe de direction existante ainsi qu’au personnel dans sa dynamique de croissance. Nous entendons également apporter l’excellent savoir-faire d’apt en Chine afin d’offrir à nos clients et à ceux d’apt des profilés extrudés, revêtus et usinés de premier ordre. À cette fin, nous prévoyons de développer des capacités en aval dans les technologies d’extrusion et de transformation en Chine, pour lesquelles nous pourrons agir en tant que fournisseur de matières premières. »
Thomas Boddenberg, CEO d’apt Group, ajoute : « L’équipe de direction d’apt Group se réjouit de l’arrivée de Mengtai Group et de la famille Ao en tant que nouvel actionnaire, qui soutiendra le développement national et international à long terme d’apt Group dans ses segments cœurs de l’extrusion d’aluminium et de la transformation en composants prêts à monter, et qui souhaite nous ouvrir de nouvelles portes, en particulier sur le marché chinois. Dans le même temps, nous restons l’un des plus grands fabricants indépendants d’Europe et entendons jouer un rôle actif dans la future consolidation du marché. »
« Mengtai Group s’est rapidement distingué au cours des négociations par sa grande fiabilité et sa rapidité, et a toujours veillé à trouver une solution coopérative. Je suis convaincu qu’en Mengtai et la famille Ao, d’excellents propriétaires ont été trouvés pour apt Group », ajoute Guido Pühse, Managing Partner de GP Holding GmbH et actionnaire majoritaire d’apt Group. « L’équipe d’intervenants de Livingstone, composée de Christian Grandin, Johannes Faber et Baoshan Bao, a su mener à bien une nouvelle fois un processus de cession concluant pour nous. Leurs contacts sur le marché chinois, une compréhension unequivoque de l’entreprise et du marché, ainsi que la finesse d’esprit nécessaire pour dégager des solutions adaptées dans des situations de négociation complexes, ont permis de réaliser une transaction attractive pour toutes les parties prenantes. Malgré un environnement de marché actuellement très mouvant et sous tension en raison de la pandémie de COVID-19, l’équipe intégrée sino-allemande a su mener un processus M&A de cession pleinement concurrentiel jusqu’à trouver l’acquéreur le plus adapté. Je souhaite à la famille Ao et à toute l’équipe d’apt Group un avenir très couronné de succès. »
Christian Grandin, Associé chez Livingstone Allemagne, déclare : « Après avoir conseillé l’actionnaire d’apt Group en 2014 lors de la première étape de son plan de succession, ce fut un plaisir d’accompagner à nouveau l’entreprise et son équipe de direction dans un processus M&A international complexe. Nous tenons à remercier tous les membres de l’équipe pour leur confiance dans nos compétences et pour cette collaboration passionnante et réussie dans un environnement de marché difficile. »
Il s’agit de la troisième transaction réussie de Livingstone dans le secteur européen de l’extrusion d’aluminium depuis 2015 et de la sixième transaction conseillée avec succès dans le secteur des métaux au cours des 24 derniers mois.
