L’équipe Santé de Livingstone a conseillé Cosmetic Skin and Laser Center (« CSLC » ou la “Société”), un groupe de médecine esthétique multi-sites leader sur son marché, dans le cadre de sa recapitalisation majoritaire avec Incline Equity Partners (« Incline »). Livingstone est intervenu en tant que conseiller financier exclusif de CSLC. Les modalités de la transaction n’ont pas été dévoilées.
Basée à Petoskey, dans le Michigan, CSLC propose des services esthétiques et régénératifs, notamment des injections esthétiques, du rajeunissement cutané, du remodelage corporel et de la liposuccion. La Société se distingue par une approche médicale et consultative de la prise en charge des patients, avec des prestations réalisées par une équipe à temps plein comprenant des assistants médicaux, des infirmiers praticiens et des esthéticiens. CSLC s’est constitué une clientèle fidèle et récurrente dans le nord du Michigan et le sud-ouest de la Floride.
« Nous sommes reconnaissants envers nos collaborateurs hautement qualifiés qui nous ont aidés à faire de CSLC un cabinet primé », a déclaré Courtney Lo, cofondatrice et CEO de CSLC. « Notre partenariat avec Incline nous permet d’investir dans la formation continue de nos praticiens, des équipements de pointe et des services complémentaires pour répondre aux besoins constants et évolutifs de nos patients. »
Le secteur des MedSpas a connu un afflux important d’investisseurs et de capitaux institutionnels au cours des 18 derniers mois. Dans le cadre de ce processus avec CSLC, Livingstone a développé une parfaite connaissance actualisée des consolidateurs du secteur ainsi que des nombreux fonds de private equity à la recherche d’une plateforme d’investissement. La transaction a également permis à Livingstone de comprendre parfaitement les facteurs clés qui créent de la valeur et suscitent l’intérêt des investisseurs.
« Depuis la création de CSLC il y a plus de 20 ans – bien avant que les MedSpas ne constituent une véritable catégorie – Courtney et Gus Lo ont méticuleusement bâti un véritable leader du marché en offrant une expérience client haut de gamme et des résultats exceptionnels pour les patients », a commenté Ryan Buckley, Partner chez Livingstone Partners. « Le partenariat avec Incline permettra à CSLC de maintenir sa forte croissance sur ses marchés actuels ainsi que sur de nouvelles zones géographiques, bénéficiant ainsi à un nombre encore plus élevé de patients. »
Livingstone poursuit sa dynamique au cours du premier semestre 2023, en réalisant 23 transactions à l’échelle mondiale, dont 11 opérations de M&A basées aux États-Unis représentant plus de 900 millions de dollars de valeur de transaction.
« Le dossier CSLC vient renforcer la solide expérience de Livingstone dans le secteur de la santé multi-sites destinée aux consommateurs, tout comme notre présence croissante dans le domaine plus large de la santé et du bien-être », a déclaré Mark Carl, Managing Director chez Livingstone.
Honigman LLP a agi en tant que conseil juridique de CSLC, tandis que K&L Gates LLP est intervenu en tant que conseil juridique d’Incline.
