Livingstone è lieta di annunciare di aver ottenuto un finanziamento per Vander-Bend Manufacturing, Inc. (“Vander-Bend” o la “Società”), società in portafoglio di Aterian Investment Partners (“Aterian” o lo “Sponsor”), a supporto dell’acquisizione di J.L. Haley Enterprises Inc. (“Haley”). Il finanziamento per l’operazione è stato fornito da Cerberus Capital Management.
Fondata nel 1979 e con sede a San Jose, California, Vander-Bend è un fornitore leader di componenti metallici di precisione per applicazioni critiche in settori ad alta crescita come il MedTech e la tecnologia. La Società si specializza in produzioni a basso/medio volume e lavorazioni meccaniche di precisione. Grazie alla sua capacità di prototipazione e competenza ingegneristica, Vander-Bend ha consolidato rapporti duraturi con clienti di primo livello.
Fondata nel 1975, Haley è un’azienda californiana specializzata nella produzione di componenti metallici complessi, utilizzati principalmente in apparecchiature critiche per il trattamento oncologico. L’unione con Vander-Bend darà vita a un fornitore di nicchia di riferimento per mercati in rapida espansione e a elevato contenuto tecnologico, tra cui la chirurgia robotica, l’oncologia radioterapica e le infrastrutture per data center.
“L’acquisizione di Haley rappresenta una perfetta combinazione strategica e culturale per Vander-Bend. Rafforza la nostra posizione come piattaforma manifatturiera ad alta crescita nel MedTech e nel tech in Silicon Valley, oltre a diversificare ulteriormente il nostro portafoglio clienti” ha dichiarato Brandon Bethea, Partner di Aterian. “Ringraziamo Livingstone per il supporto strategico nella strutturazione del finanziamento e dell’acquisizione.”
Aterian Investment Partners, fondata nel 2009, è una società di private equity focalizzata su investimenti in società di mid-market con l’obiettivo di supportarne la crescita e l’ottimizzazione operativa. Ha chiuso il suo fondo III nel luglio 2018 con oltre 350 milioni di dollari in capitale impegnato.
“L’acquisizione di Haley dimostra l’impegno di Vander-Bend nella crescita. La piattaforma scalabile di Vander-Bend e la sua ampia gamma di competenze la posizionano come partner strategico ideale per l’industria medtech e tecnologica,” ha commentato Karl Freimuth, Partner e Co-Head del team industriale di Livingstone US.
Tom Lesch, Head of Debt Advisory, ha aggiunto: “La nostra conoscenza del settore e del mercato del debito ci ha permesso di garantire ad Aterian le condizioni più vantaggiose disponibili attraverso un processo strutturato ed efficiente.”
Negli ultimi 13 mesi, il team di Debt Advisory di Livingstone ha completato 8 operazioni, raccogliendo oltre mezzo miliardo di dollari in capitale. Questa transazione rafforza la posizione di Livingstone come advisor di riferimento nel debt financing per fondi di private equity, a seguito di mandati di successo per L Catterton, Huron Capital, RFE Investment Partners, Saybrook Opportunity Funds, Calvert Street Capital Partners, Brockway Moran, Rotunda Capital, Sun Capital, Medley Capital e Monomoy Capital.
